面板数据计量经济分析已经成为计量经济学研究的重要分支之一，国外目前出版的主要面板数据计量经济学著作有四本，Baltagi教授的专著《面板数据的计量经济分析》就是其中之一，它包含了Baltagi教授数年的研究成果。本书系统地介绍了面板数据模型的理论方法和应用，其内容包括静态、动态面板数据模型的设定、估计、检验和应用。尤其，对于非经典（非平稳）面板数据的计量经济分析方法的系统介绍是本书的特色之一。其次，该书还集中讨论了受限因变量面板数据模型、非平衡面板数据模型和面板数据联立方程模型的技术方法。另外，本书概括性地介绍了面板数据建模的七个前沿专题，指出了面板数据计量经济分析的发展方向。因此，本书的翻译出版将会推动我国面板数据模型理论方法的深入研究和广泛应用，在一定程度上可以揭示转型经济国家的经济规律、科学地指导它们的经济实践活动。

面板数据计量经济分析(第4版)
（美）巴蒂 H. 巴尔塔基(Badi H. Baltagi)著
白仲林 等译
张晓峒 主审

“这是由当代面板数据经济计量学缔造者之一撰写的一部经典著作，它既介绍了该领域的实践内容，又展现了全面的统计理论基础。自1995年第1版出版以来，本书已成为全球高级计量经济学的标准教科书和面板数据经验研究者的重要参考书。”
——美国纽约州立大学 艾嘉·拉希里（Kajal Lahiri）教授
“本书是该领域的一部经典著作，它已被全世界的研究者和研究生使用。在新版本中，巴尔塔基教授增添了许多新的素材，反映了动态（包括非平稳）面板数据模型和受限因变量面板数据模型等面板数据文献的新进展。对面板数据感兴趣的任何人来说，本书都是一部值得阅读的著作。”
——英国斯特拉思克莱德大学 加里·库普（Gary Koop）教授
“面板数据计量经济学的优势在于将截面平均能力与时间变化性和空间依赖性相结合。巴尔塔基教授提供了把计量经济学方法惊人融合的路线图，使有技术天赋的初学者、有渊博知识的专家和富有经验的实践者循循善诱。”
——美国耶鲁大学 皮特·菲利普斯（Peter Phillips）教授
“本书是面板数据计量分析领域最全面、最有价值的著作，作者是该研究领域的开拓者之一。本书以内容全面、解释清晰而著称。对于从事面板数据分析的理论工作者和应用人士非常有用。另外，本书既是一本面板数据分析课程的教科书，也是计量经济学课程的重要参考书。”
——美国密歇根大学 皮特·施密特（Peter Schmidt）教授
“在新版中，巴尔塔基教授介绍了面板数据计量经济分析领域的许多前沿文献。尽管本书的对象是研究生，但是，许多基础章节的内容对经济学、金融学、社会学和政治学等方面的本科生和应用研究者也是很有帮助的。天才的巴尔塔基教授使用简单明了的语言使读者更容易理解这些艰涩的概念。本书也是当前备受欢迎的参考文献。”
——英国剑桥大学 裴沙连（M. Hashem Pesaran）教授

名作赏析：
胡安·格里斯(1887-1927) 。西班牙著名画家。格里斯的绘画是立体主义的空间与文艺复兴的空间的结合。其画面的空间，是从立体主义的含糊性和多面性的结构，转向外部空间细部的稳定和清晰，这是用传统的文艺复兴式绘画的眼光所观察到的。格里斯是认识到这种双重观察方式的立体主义画家。

本书适合研究生面板计量经济课程使用。学习本书，读者应具有良好的数理统计学知识，同时计量经济学水平应达到Greene(2003)的程度。另外，矩阵表述对于本书主题也是非常必要的。
　　本书的主要特点在于它涵盖了当今最新的面板计量技术，特别是在序列相关、空间相关、异方差、似无关回归、联立方程、动态模型、非平衡面板、限值因变量以及非平稳面板等领域。我尽力使本书内容简单易懂，因此在阐述不同领域不同符号表述的基本理论时使用了统一的表述符号。本书还引用并总结了一些使用面板计量技术进行经验研究的文献，这样读者就可以将计量经济方法和应用联系起来。本书从单方程估计方法开始，然后逐渐过渡到联立方程估计方法，这种安排与标准计量经济教材一样，因此对研究生来说，应该非常熟悉。
　　本书对面板计量只是做了基本概括，而不是像百科全书似的包罗万象。事实上，面板领域的研究非常广泛，本书并未涉及所有主题。30 多年前，巴黎举行了第一次面板数据会议，会后Mazodier 和Trognon(1978) 编辑出版了两册Annales de l’INSEE。此后，又召开过14 次有关面板数据的国际会议，最近三次分别是2005 年的丹麦哥本哈根会议、2006 年的英国剑桥会议以及2007 年的中国厦门会议。在第3 版之后，《应用计量经济学》杂志（Journal of Applied Econometrics ）出版了一期由Baltagi 和Pesaran（2007）编辑的特刊，题目是《面板数据模型中的异方差与截面相关的理论及应用》（Heterogeneity and Cross Section Dependence in Panel Data Models: Theory and Applications）。Baltagi（2006）以2004 年6 月在得克萨斯Station 学院举行的第11 届国际面板数据会议论文为基础，编辑出版了《面板数据计量经济学：理论贡献和经验应用》一书（Panel Data Econometrics: Theoretical Contributions and Empirical Applications）。
　　本书的写作与修订得益于我在锡拉库扎大学和得克萨斯A&M 大学讲授的面板数据课程以及在很多地区所讲授的短期面板数据课程，包括华盛顿特区的国际货币基金组织(IMF)（2004～2007）；西班牙巴塞罗那的Pompeu Fabra 大学（2007）；葡萄牙的Coimbra 大学（2007）；西班牙塞维利亚的未来技术研究所（2006）；希腊萨洛尼卡应用健康经济领域的玛丽·居里训练营（2006）；华盛顿特区的美洲发展银行（2005）；慕尼黑的经济研究中心（2005）；乌得勒支大学的荷兰经济网(NAKE) （2005）；柏林的德国经济研究所(DIW)（2004）；辛辛那提大学（2004）；波哥大罗萨里奥大学（2003）圣地亚哥加利福尼亚大学（2002）；首尔国立大学（2002）；因斯布鲁克大学（2002）；罗马Tor Vergata 大学（2002）；曼海姆大学（2002）；慕尼黑大学（2002）；维也纳高级研究所（2001）；法兰克福的欧洲中央银行（2001）；巴黎第二大学（2000）；Halle 经济研究所（1997）；亚利桑那大学（1996）；澳大利亚Cairns 的国际亚太经济建模会议（1996）。
　　本书第4 版同第3 版一样，继续引入更多面板数据文献中的经验研究实例，并且删除了第1 版附录中的证明。全书有很多使用Stata 和EViews 展示的经验研究案例。为了节省空间，问题以及参考答案的引文来源没有在参考文献中列出，不过根据书中的标号也可以很方便地在《计量经济理论》杂志（Econometric Theory）中找到来源。
实际上每一章都进行了修改。更新了参考文献，由于空间限制在必要时删除了一些旧的参考文献。第8 章　　动态面板数据模型，第10 章专题，第11 章限值因变量面板数据模型以及第12 章非平稳面板数据都做了重大更新。现在第1 章将面板数据库按宏观和微观进行了区分。第2 章和第3 章有4 个使用Stata 和EViews 进行经验研究的例子。第4 章展示了标准软件包中已有的检验步骤，同时指出了这些软件包中还没有的一些诊断和检验统计量。第5 章说明了如何处理异方差和序列相关，以及如何在面板框架下进行检验。第7 章使用犯罪案例说明了如何处理联立方程中的内生性问题，这里使用了Stata 进行说明。同时还在使用PSID 数据估计收入方程中说明了Hausman 和Taylor(1981) 提出的方法。第8 章使用最新出版的论文更新了动态面板数据相关内容，并且使用两个经验案例展示了估计方法。第一个案例估计了美国各州对香烟需求的动态变化；第二个案例研究了不同国家的民主和教育的关系。第9 章通过估计一个享乐主义者住房供给方程表明了非平衡面板数据方法。第10 章新增了一节涉及计数面板数据问题，并且给出使用Stata 进行估计的实例，10.5 节关于空间面板的内容也进行了更新。第11 章使用最新的论文更新了限值因变量面板数据模型的内容，并且给出了应用案例，即估计挪威的护士劳动供给。第12 章尽力包括最新的有关非平稳面板的相关文献。事实上，在本书第3 版出版以后，出现了一些新的理论结果和有影响力的文献，现在这些都在本章中进行了总结。特别是按照面板协整的相关文献研究了第一代和第二代面板单位根检验，同时使用EViews 展示了对购买力平价的经验研究。
　　非常感谢我的合著者允许我自由引用我们共同的研究成果。我要特别感谢Jan Askildsen，Georges Bresson，Young-Jae Chang，Peter Egger，Jim Griffin，Tor Helge Holmas，Chihwa Kao，Walter Kr.mer，Dan Levin，Dong Li，Qi Li，Michael Pfaffermayr，Nat Pinnoi，Alain Pirotte，Dan Rich，Seuck Heun Song 以及Ping Wu. 我的很多同事都对这本书的内容有过直接或间接的影响，他们包括
Luc Anselin, George Battese, Anil Bera, Richard Blundell, Trevor Breusch, Chris Cornwell, Bill Griffiths, Cheng Hsiao, Max King, Kajal Lahiri, G.S. Maddala, Roberto Mariano, László Mátyás, Chiara Osbat, M. Hashem Pesaran, Peter C.B. Phillips, Peter Schmidt, Patrick Sevestre, Robin Sickles, Marno Verbeek,
　　Tom Wansbeek 和Arnold Zellner。Clint Cummins 使用TSP 给出了本书中的例子的基准结果。David Drukker 提供了Stata 中Hausman 和Taylor 程序以及第7 章中EC2SLS 的帮助，还包括第9 章中Baltagi 和Wu 的LBI 检验。Glenn Sueyoshi 提供了第12 章中EViews 面板单位根检验的帮助。同时还要感谢Wiley 出版社的Steve Hardman 和Emma Cooper，感谢他们在编辑上给予的高效、专业的帮助；最后还要感谢我的妻子Phyllis，她的鼓励和支持给予了我完成本书的力量。当然，本书的所有错误和遗漏都由作者承担。

译者序
作者简介
前言
教学建议
第1 章导论.....................................................1
1.1 面板数据：一些例子.........................1
1.2 为什么使用面板数据，它们的优点和局限性......................................5
注释...................................................................9
第2 章单因素误差回归模型..............10
2.1 介绍......................................................10
2.2 固定效应模型....................................11
2.3 随机效应模型....................................14
2.4 极大似然估计....................................19
2.5 预测......................................................20
2.6 案例......................................................21
2.7 精选的应用案例................................27
2.8 计算的注意事项................................27
注释.................................................................27
本章习题........................................................28
第3 章双因素误差回归模型..............30
3.1 简介......................................................30
3.2 固定效应模型....................................30
3.3 随机效应模型....................................32
3.4 极大似然估计....................................36
3.5 预测......................................................38
3.6 案例......................................................40
3.7 应用精选.............................................43
注释................................................................44
本章习题.......................................................44
第4 章面板数据的假设检验..............49
4.1 面板数据的混合估计检验..............49
4.2 对个体效应和时间效应的检验.....54
4.3 Hausman 设定检验.........................63
4.4 进一步阅读........................................71
注释................................................................71
本章习题.......................................................71
第5 章单因素误差模型中的异方差和序列相关..............................74
5.1 异方差.................................................74
5.2 序列相关.............................................78
注释................................................................97
本章习题.......................................................98
第6 章因素误差的似不相关回归模型......................................100
6.1 单因素误差模型.............................100
6.2 双因素误差模型.............................101
6.3 应用与扩展......................................102
本章习题.....................................................103
第7 章单因素误差的联立方程组...........................................105
7.1 单方程的估计.................................105
7.2 经验案例：北卡罗来纳州的犯罪...................................................108
7.3 系统估计.......................................... 113
7.4 Hausman 和Taylor 估计量........ 116
7.5 实证分析：PSID 数据的收入方程................................................... 119
7.6 进一步阅读以及扩展....................122
注释..............................................................124
本章习题.....................................................124
第8 章动态面板数据模型................128
8.1 简介...................................................128
8.2 Arellano 和Bond 估计量............129
8.3 Arellano 和Bover 估计量...........135
8.4 Ahn 和Schmidt 矩条件...............137
8.5 Blundell 和Bond 系统GMM 估计量..............................................139
8.6 Keane 和Runkle 估计量............141
8.7 最新进展..........................................142
8.8 经验研究案例.................................147
8.9 进一步阅读......................................152
注释..............................................................154
本章习题.....................................................155
第9 章非平衡面板数据模型...........157
9.1 介绍...................................................157
9.2 非平衡的单因素误差模型...........157
9.3 经验案例：享乐主义者的住房...................................................162
9.4 非平衡双因素误差模型...............166
9.5 非平衡面板数据个体效应和时间效应的检验......................................168
9.6 非平衡嵌套误差模型.....................171
注释..............................................................174
本章习题.....................................................175
第10 章专题..............................................177
10.1 测量误差和面板数据..................177
10.2 轮换面板........................................180
10.3 伪面板.............................................182
10.4 合并截面时间序列的其他方法.................................................184
10.5 空间面板数据...............................185
10.6 混合模型的短期和长期估计.....188
10.7 异质面板数据...............................189
10.8 计数面板数据...............................193
注释..............................................................199
本章习题.....................................................199
第11 章限值因变量与面板数据....202
11.1 固定的和随机的logit 和probit 模型.........................................202
11.2 面板数据限值因变量模型的模拟估计.........................................208
11.3 动态面板限值因变量模型..........210
11.4 面板数据的选择偏倚..................213
11.5 删截和截尾的面板数据模型.....217
11.6 实证应用.........................................221
11.7 经验案例：护士劳动力的供给..................................................222
11.8 进一步的阅读................................224
注释..............................................................226
本章习题.....................................................227
第12 章非平稳面板..............................229
12.1 引言.................................................229
12.2 假定截面独立的面板单位根检验.................................................230
12.8 进一步阅读....................................253
注释..............................................................256
本章习题.....................................................256
12.3　截面相关的面板单位根检验.... 237　
12.4　面板数据中的虚假回归............. 240　
12.5　面板数据的协整检验................. 244　
12.6　面板协整模型的估计与推断.... 249　
12.7　经验案例：购买力平价............. 251　
参考文献............................................................259

2004 年我托朋友从澳大利亚带回来一本《面板数据计量经济分析》（第2 版），经过仔细阅读发现该书基础理论知识完整、经验应用内容充实，更值得一提的是系统地概述了面板数据计量经济学研究的前沿。
　　2006 年秋季，在南开大学数量经济研究所张晓峒教授的指示下，开设面板数据专题讨论班。我与南开大学数量经济研究所的博士、硕士们一起研读巴尔塔基教授的这部学术著作。参加讨论的有2008 届硕士和2009 届博士。在为期一年的讨论学习基础上，王健博士（第11 章）、攸频博士（第9 章）、栾惠德博士（第4 章）、赵娜博士（第3 章）、魏学辉博士（第1、2 和第8 章）、郑妍妍博士（第7 章）、刘雪艳博士（第7 章）、邓露博士（第6 章）和我（第5、10 和第12 章）合作完成了该书第2 版的译稿。　　但是，在2008 年准备联系出版译著时，巴尔塔基教授出版了本书的第4 版。于是，在第2 版译稿的基础上，我们又翻译了第4 版，这次李树生博士和段鹏博士也参加了第4 版的翻译。之后，我对全部译稿进行了统一梳理和编纂，张晓峒教授仔细审阅了全部译稿。
　　回顾从第2 版、第3 版到第4 版的学习和翻译过程，我们深感巴尔塔基教授的这部专著具有深入浅出、系统全面和循循善诱的特色。本书不仅是面板数据计量分析课程的一部优秀教材，也是面板数据计量经济学理论及其应用研究者的一部适用工具书。
　　另外，在这期间，我们得到了国家自然科学基金委的大力支持，本学术专著的翻译也是国家自然科学基金资助项目（项目批准号：70771072、70571039）的阶段成果之一。
白仲林
于天津财经大学振财里

经济学-计量